外匯投資操作

我來寫外匯投資有一點班門弄斧，不過就當作是根據我的經驗來做一些分享與記錄。


一般外匯投資課程可能會教你技術線型，根據匯率的波動，預測未來的走勢，可是我覺得技術線型只是參考，不要太執著。


最重要的是基本面，當你開始操作外匯的時候，你就會開始關心起國際新聞，比如美國的QE停止印鈔票，美國經濟好轉？日幣藉由貶值，提升經濟？....等等。


操作外幣有一些基本觀念要先知道，什麼是「匯率」、什麼是「利率」？不知道請先去google


操作外匯最重要的就是操作方式，跟操作股票方式有點雷同，最好都是買低賣高，買高賣低就是虧損，操作方式更簡單，只有一個買入和賣出的價格，頂多只有十幾種外幣幣別可選擇，但台灣股票有一千多檔，實在很難選。外幣還有一個好處是定存利率比台幣定存高，所以就算你不幸在匯率上虧損了，可能還可以藉由利率補回來。而如果外幣貶值到連利率都虧損掉了，有兩個方法：一、你繼續跟它耗，等待他漲回來的時候。二、轉換其他貨幣。第一種方式適合有錢人，不急需用錢的時候；第二種方式，會有虧損。

外匯操作有的銀行有定門檻，比如一萬美元以上，有的銀行沒定門檻，你想換多少外幣都可以，或者是單筆定存要多少金額以上。


三、四年前我操作過「雙元貨幣」，簡單的講就是兩種貨幣對賭，像買大小一樣，你選擇兩種貨幣，最好是一個弱勢貨幣（預期會跌，假設為日幣，為基本貨幣），一個強勢貨幣（預期會漲，假設為美元，為目標貨幣），你先把所有錢兌換成基本貨幣就是日幣，假設為100萬日幣，假設目前匯率美金與日幣是1：100，你約定一個目標匯率，為1：99，然後一個利率，假設3%（日幣利率幾近於0，可是操作雙元貨幣因為承擔了一些風險，所以會有比較高的報酬），約定一個日期，假設兩個禮拜（雙元貨幣做的都很短，因為做越久風險越高，如果不幸你貨幣一直跌，會沒辦法中途停損），好了！兩個禮拜之後，日幣果然貶值了，那麼你就取得3%的利率；那如果日幣漲了，那就以1：99兌換成美元，理論上兌換成比較多的美元，好像有賺，但其實不然，因為你手上被兌換成弱勢的貨幣了。

美金兌日幣＝1：100，一百萬日幣換成一萬美元。美金兌日幣＝1：99，一百萬日幣換成10,101美元。

有沒有發現「雙元貨幣」的問題？基本上，「雙元貨幣」應該是做為避險需求而設計的，根本不適合一般投資者操作，因為一旦你最後手上一堆弱勢貨幣，兌換回台幣就會有虧損，除非你同時有這兩種貨幣的需求，那麼無論是兌換成日幣或美元，它頂多成為一種「貨幣儲備」罷了！


理財專員推薦你玩「雙元貨幣」的時候，根本不會跟你講這麼詳細，因為當你完全瞭解這個遊戲，那你就不敢玩了！我自己操作的結果，「雙元貨幣」玩到最後一定死，除非你運氣很好壓大小一直壓對，壓錯一次，弱勢貨幣又想兌換回台幣的時候就會虧損。


我的結論是，外幣定存可以玩玩，在匯率波動時，可以賺取不錯的利潤，「雙元貨幣」就不見得適合每個人了！更進階一點還有外幣型基金、外幣計價保險、外幣衍生性金融商品....等等，需要高手才能介入，一般人要小心啊！